Бизнес-план произодство торфобрикетов

Организации производства торфобрикетов

стр. 19 из 45

Бизнес-план

Организации производства

торфобрикетов

апрель, 2013

Оглавление

Методологические комментарии к исследованию 5

1. Резюме проекта 7

2. Сущность предполагаемого проекта 9

2.1. Описание проекта 9

2.2. Описание товара 10

2.3. Особенности организации проекта 11

2.4. Информация об участниках проекта 12

2.5. Месторасположение проекта 12

3. Маркетинговый анализ 13

3.1. Состояние рынка добычи торфа. Перспективы развития ранка 13

3.2. Тенденции на рынке и прогноз развития рынка 15

3.3. Анализ потребителей. Сегментация потребителей 16

3.4. Оценка конкурентов 18

3.5. Ценообразование на рынке 18

3.6. Оценка собственных сильных и слабых сторон относительно конкурентов 19

3.7. План маркетинга 20

3.8. Анализ и сегментация потребителей 22

3.9. Экологический аспект 22

4. ОРГАНИЗАЦИОННЫЙ ПЛАН 23

4.1. План по персоналу 23

4.2. Организационная структура предприятия 24

4.3. План-график работ по проекту 24

4.4. Источники, формы и условия финансирования 24

5. ПРОИЗВОДСТВЕННЫЙ ПЛАН 25

5.1. Описание места добычи торфа 25

5.2. Описание зданий и помещений 25

5.3. Изготовитель нового товара 25

5.4. Наличие и требуемые мощности производства 25

5.5. Описание производственного процесса 28

6. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН 29

6.1. Исходные данные и допущения 29

6.2. Номенклатура и цены 31

6.3. Инвестиционные издержки 31

6.4. Налоговые отчисления 32

6.5. Операционные издержки (постоянные и переменные) 32

6.6. План продаж и расчет выручки 33

6.7. Прогноз прибылей и убытков 34

6.8. Прогноз движения денежных средств 35

6.9. Анализ эффективности проекта 36

6.10. Анализ рисков проекта 39

6.11. Ранжирование рисков 40

Информация об исполнителе бизнес-плана 41

Список таблиц

Таблица 1. Показатели эффективности проекта. 8

Таблица 2. Потребление топливных брикетов по странам Европы в 2011 году 16

Таблица 3. Динамика производства в России топливных брикетов за 2010 – май 2011 года, тонн 17

Таблица 4. Доли федеральных округов РФ в производстве топливных брикетов, 2010 год 17

Таблица 5. Структура производства топливных брикетов, по федеральным округам РФ, январь-май 2011 года 17

Таблица 7. Инвестиционные затраты. 31

Таблица 8. Операционные издержки 33

Таблица 9. План продаж и план выручки по месяцам 33

Таблица 10. План продаж и план выручки по годам 33

Таблица 11. Отчет о прибылях и убытках 34

Таблица 12. Прогноз движения денежных средств 35

Таблица 13. Показатели экономической эффективности проекта. 38

Методологические комментарии к исследованию

Настоящий бизнес-план представляет собой проект осуществления бизнес-операций, действий фирмы, содержащий сведения о фирме, товаре, его производстве, рынках сбыта, маркетинге, организации операций и их эффективности.

Период планирования – 2013-2015 гг.

Актуальность исследования – апрель 2013 года.

Объект и предмет исследования и планирования

Объектом анализа является месторождение торфа.

Предметом оценки эффективности являются торфобрикеты.

Цели и задачи исследования

Целью проекта является выявление перспектив и оценка эффективности инвестиционных вливаний в проект.

Задачи исследования:

оценка объема и емкости рынка продукции торфобрикетов;

описание структуры рынка;

конкурентный анализ игроков рынка;

анализ потребителей;

оценка тенденций и перспектив развития рынка;

оценка экономической эффективности проекта

Источники информации

База данных государственных органов статистики (информация по производственным показателям крупных компаний, по показателям финансово-экономической деятельности более чем 4,5 млн российских предприятий, отраслевые показатели);

Отраслевая статистика;

Данные государственных структур, в том числе Министерства экономического развития, Федеральной таможенной службы России (ФТС РФ)

Специализированные базы данных Агентства «MegaResearch»;

Рейтинги;

Информационные ресурсы участников рынка;

Отраслевые и специализированные информационные порталы;

Материалы сайтов исследуемой тематики (web-ресурсы производителей и поставщиков, электронные торговые площадки, доски объявлений, специализированные форумы, Интернет-магазины);

Региональные и федеральные СМИ;

Порталы раскрытия информации (отчетность открытых акционерных обществ);

Опросы основных участников рынка.

Распространение Бизнес-плана

Материалы Бизнес-плана не предназначены для широкого распространения или публикации и не могут быть воспроизведены или переданы третьим сторонам.

Распространение либо тиражирование настоящего документа, либо его части без письменного согласия Исполнителя запрещается.

При предоставлении бизнес-плана пользователям до их сведения должны быть доведены цели данного документа, допущения, принятые для его составления, а также все существующие ограничения по использованию.

Объем анализа

Бизнес-план подготовлен на основании информации, полученной из общедоступных источников

Ограничение ответственности

Все мнения, выводы и оценки, содержащиеся в настоящем бизнес-плане действительны на дату его составления. Исполнитель не несет ответственности за изменение экономических, политических, социальных и иных условий, которые могут оказать влияние на обоснованность данных суждений.

Исполнитель не несет ответственности за какие-либо убытки или ущерб, понесенные третьей стороной в результате использования информации данного бизнес-плана.

Резюме проекта

Данный бизнес-план рассчитывает проект организации производства топливных брикетов, с организацией собственной добычи торфа на месторождении.

Реализация проекта предусматривается в Камчатском крае.

В дальнейшем возможно рассмотреть содействие администрации региона в реализации.

Организационно-правовая форма предприятия позволяет беспрепятственно войти инвестору в проект в качестве участника с соответствующей долей.

Цель проекта

Целью проекта является выявление перспектив и оценка эффективности инвестиционных вливаний в проект добычи торфа и производства торфобрикетов.

Инвестиции

Суммарная потребность в инвестициях по проекту составляет ... рублей, из которых … необходимы для оплаты инвестиционных этапов.

Все средства предполагается привлекать в виде инвестиционного кредита.

Оптимальный срок реализации проекта с момента начала привлечения инвестиций до момента запуска проекта составит не менее 60 дней.

Необходимые первоначальные действия для старта проекта:

- Договор об аренде карьера/приобртения сырья

- предпроектные и проектные работы;

- строительно-монтажные работы в соответствии с техническими требованиями;

-приобретение стандартного и изготовление нестандартного оборудования, для переработки торфа в комплекте;

- транспортировка, таможенная очистка, страхование оборудования;

- пусконаладочные работы, ввод оборудования в эксплуатацию;

- подготовка к производству, освоение, «стартовые» оборотные средства.

Показатели эффективности проекта

Показатели эффективности, полученные в результате проведенных расчетов, представлены ниже.

Таблица 1. Показатели эффективности проекта.

Показатель	Значение
Ставка дисконтирования годовая
Ставка дисконтирования квартальная
NPV, руб.
IRR, %
PI
Срок окупаемости, лет
Дисконтированный срок окупаемости, лет
Инвестиции в проект, руб., из них
Собственные
Заемные

Источник: Расчеты Megaresearch

Экономическая оценка эффективности данного проекта показала следующие результаты:

срок окупаемости проекта (PB) на основании планируемых доходов составил …, а с учетом ставки дисконтирования … (PDB);

чистая дисконтированная стоимость проекта (NPV), которая рассчитывается от чистой настоящей стоимости за вычетом инвестиций в капитальные затраты (I–млн.р.), составила … руб.

внутренняя норма доходности проекта составила …%

Средняя рентабельность продаж составила …%.

По всем показателям проект считается выгодным.

Сущность предполагаемого проекта

Описание проекта

Производственный процесс будет включать в себя полный цикл: от добычи торфа на месторождении, до производства готовых к использованию торфобрикетов.

…

Описание товара

Брикет топливный торфяной является экологически чистым и безопасным биологическим топливом. По теплотворной способности торфобрикет приравнивается к каменным углям марок ДОМ и ДР и более чем в 3 раза превышает теплоотдачу сухих высококачественных дров.

Зола торфобрикета является прекрасным и, что немаловажно, экологически чистым комплексным природным удобрением.

Рисунок 1 Создаваемая продукция

Источник: Интернет

Материал разжигается легко (в отличии от угля, разжигание которого в домашних условиях сопряжено с определенными трудностями) и долго горит (тлеет). Время горения торфобрикета в 5-7 раз превышает дрова, сопоставимо с бурыми углями и лишь незначительно уступает каменному углю.

Поставляется для сжигания в бытовых печах, как полноценная замена угля.

Брикет топливный торфяной применяется для отопления дач, коттеджей, бань, теплиц, саун и т.д., а также в качестве топлива на ТЭЦ, которые производят как тепловую так и электрическую энергию, он подходит для любых видов печей и каминов, легко разжигается и дает ровное продолжительное горение.

Брикет торфяной топливный – это экологически чистый продукт. Большое внимание в наше время уделяется экологическим чистым, надежным, возобновляемым энергетическим источникам, каким является торф. Специалисты считают, что со временем торф может стать реальной альтернативой традиционному топливу – углю, газу и мазуту. Торфяное топливо имеет ряд экологических преимуществ по сравнению с углем и топливным мазутом. В выбросах электростанций, работающих на торфяном топливе, содержится значительно меньше других выбросов.

Для розжига топливного брикета необходимо предварительно развести огонь, используя небольшое количество дров, дождаться, когда пламя будет максимально сильным и ровным. Положить на дрова небольшое количество топливного брикета, предварительно расслоив его на тонкие пластины. После начала горения ( тления) произвести полную закладку печи. Для поддержания постоянного горения (тления) торфяных брикетов не допускается полного перегорания брикета. Запрещается использование в помещениях без соответствующей вытяжки и вентиляции.

Особенности организации проекта

Особенности организации проекта можно рассматривать с позиции факторов производства: земля, капитал, труд, предпринимательство и информация.

Земля

Фактор производства «земля» подразумевает под собой территорию, местонахождение.

Землю в рамках данного проекта планируется брать в аренду.

Также в рамках данного фактора производства рассмотрим место добычи основного сырья – карьера.

Карьер.

В рамках данного проекта рассматривалось 2 возможных варианта старта:

Аренда/приобретение карьера в собственность и добыча торфа самостоятельно (с приобретением всей необходимой техники)

Выкуп сырья (торфа) навалом.

Точное месторасположение карьера еще не определено (производится выбор между различными предложениями).

Конечный продукт.

После приобретения/добычи сырья из него планируется производить торфобрикеты. В рамках данного проекта рассматривались 3 варианта оборудования: …

Капитал

Все средства для реализации проекта - заемные.

Труд

Сложности в камчатском крае с наймом персонала не будет. На первоначальном этапе необходимо будет нанять … человек. Это связано с тем, что …

Предпринимательство

...

Информация об участниках проекта

…

Месторасположение проекта

...

Маркетинговый анализ

Состояние рынка добычи торфа. Перспективы развития ранка

По данным Международного торфяного сообщества (IPS, 1995) торфяные ресурсы в мире составляют более 400 млн. гектаров, но из них только чуть более 305 млн. гектаров находится в разработке в странах, добывающих торф. Торф на топливо и для сельского хозяйства добывают уже длительное время в 23 странах мира. Наибольшие запасы торфа сосредоточены в двух странах: в России - ... га; и в Канаде - ... га. Наиболее крупными производителями торфяной продукции в мире сегодня являются Финляндия, Канада, Германия, Ирландия, Беларусь, Прибалтийские страны и Россия (рис. 3.).

Рисунок 2 Страны - крупнейшие производители торфяной продукции, %

Источник: Росстат

За годы развития торфяной промышленности в разных странах мира сложились и развиваются несколько направлений использования торфа и торфяной продукции. Торф относится к возобновляемым ресурсам. Ежегодно в мире образуется почти 3,0 млрд. м3 торфа, что примерно в 120 раз больше, чем добывается. Объем добычи торфа в мире за последние годы сократился примерно в 2 раза, что обусловлено почти исключительно одним фактором - многократным падением его добычи в России. В 90-е годы в Российской Федерации добывалось свыше 50 млн. тонн торфа, в 2010 году добыча составила менее 1,4 млн. тонн (добыча торфа уменьшилась в 20 раз, производство торфяных брикетов в 25 раз, использование торфа на энергетические цели сократилось в 6 раз, использование торфа в агропромышленном комплексе сократилось в 40 раз). Что касается других стран, то добыча торфа в целом увеличилась на 10%.

Первоначально торф использовался исключительно в энергетических целях, как топливо. Это направление сохранилось и развивается до сих пор, вызывая в течение последнего десятилетия нарастающий интерес. Вторым направлением является использование торфа в сельском хозяйстве, садоводстве, тепличном хозяйстве. Третьим направлением является производство продукции переработки торфа и ее использование в различных отраслях.

Россия обладает ресурсами от 40 до 60% мировых запасов торфа и имеет огромные возможности для решения проблем местной энергетики, повышения плодородия почв, экологических задач, экспорта торфа и торфяной продукции. Общие запасы торфа на территории Российской Федерации оцениваются в размере …

У отечественной торфяной отрасли …

…

Динамика объемов добычи топливного торфа по Федеральным округам представлена на диаграмме на рисунке 4

Рисунок 3 Динамика добычи топливного торфа на территории РФ, с разбивкой по федеральным округам, %

Источник: Росстат

Тенденции на рынке и прогноз развития рынка

На сегодняшний день потребление биотоплива растет колоссальными темпами. По исследованиям маркетологов в ближайшее время ожидается …

В среднесрочной и долгосрочной перспективе, ...

Предпосылками развития рынка биотоплива в России являются следующие моменты:

1) Постоянно растущие цены на нефть, уголь и газ. Стремление правительства привести внутренние цены в стране в соответствие с мировыми, в ближайшие годы будет только усиливать популярность биотоплива;

2) …

3) …

4) …

5) …

6) …

7) …

8) …

…

В последние годы, по имеющейся информации, в различных регионах Российской Федерации наметился повышающийся интерес к развитию торфяного бизнеса. В частности:

В Калининградской области в связи с закрытием атомной электростанции возник огромный дефицит электроэнергии и администрацией области прорабатывается вопрос о строительстве двух мини ТЭЦ мощностью около 20 МВт каждая. Торфяной фонд области насчитывает около 300 месторождений, разрабатываются сегодня всего 13 общие запасы торфа превышают 90 тысяч га. Огромное значение имеет близость к европейским странам, что позволяет организовать экспортные поставки продукции из торфа;

…

…

…

…

Данный список можно продолжать очень долго, это отдельная тема для обсуждения и анализа. Вывод напрашивается сам собой – развитие торфяного бизнеса и малой энергетики под него это одна из самых перспективных тем развития как страны, так и бизнеса в целом.

Анализ потребителей. Сегментация потребителей

Основными потребителями являются частные домовладельцы, стоимость продукции для котельных и домашнего использования значительно отличается: … Промышленные торфобрикеты поставляются в специальных контейнерах. Розничные цены на топливные торфобрикеты сильно зависят от упаковки и вида поставки. Торфобрикеты поставляются навалом, в биг-бэгах, 15 кг мешках и другой упаковке.

По данным на 2011 год потребление топливных брикетов составило по странам Европы(Таблица 2)

Таблица 2. Потребление топливных брикетов по странам Европы в 2011 году

Страна	Потребление, тыс. тонн в год
Европа в целом
Швеция
Дания
Австрия
Германия
Финляндия
Англия

Источник: Росстат

Рисунок 4 Потребление биотоплива в Европе

***

Источник: Росстат

В Швеции практически весь объем потребляемых торфобрикет производит 30 производственных предприятий, большая часть этих предприятий принадлежит энергетическим и лесопромышленным предприятиям. Крупнейший шведский производитель торфобрикет — это компания SBE SvenskBrikettenergy AB. Ей принадлежит 4 завода с мощностью каждого в 200 тыс. тонн торфобрикет в год.

Если рассматривать Данию, то …

Австрийская ассоциация торфобрикетной промышленности прогнозирует, что …

Аналитики прогнозировали, что потребление биотоплива (торфобрикет и брикетов) …

В докризисный период отрасль демонстрировала …

Западноевропейский рынок топливных брикетов …

При этом в результате кризиса, а также в силу более долгосрочных тенденций, наблюдающихся на мировых рынках, …

В 2010 году участники рынка неоднократно сталкивались с ситуациями, …

  В период кризиса в России наблюдались …

По мнению специалистов рынка, …

…

…

…

Таблица 3. Динамика производства в России топливных брикетов за 2010 – май 2011 года, тонн

***

Источник: Росстат

Стоит отметить такую деталь, что …

В таблице 4 представлена структура производства топливных брикетов в разрезе по федеральным округам по итогам 2010 года. Как показывают представленные данные, наибольшие объемы производства приходятся на …

Таблица 4. Доли федеральных округов РФ в производстве топливных брикетов, 2010 год

***

Источник: Росстат

В таблице 5 представлена структура производства топливных брикетов в разрезе по федеральным округам по итогам периода январь-май 2011 года. Согласно имеющимся данным …

Таблица 5. Структура производства топливных брикетов, по федеральным округам РФ, январь-май 2011 года

***

Источник: Росстат

Согласно представленной выше информации о рынке и статистических данных, отмечаются …

По данным Международного торфяного общества (IPS, 1995) …

…

Оценка конкурентов

В России представленная продукция значительного числа отечественных предприятий, а также белорусских и иных производителей. В основном, это мелкие производители, имеющий узкий сбытовой круг.

Вместе с тем, существуют и крупные предприятия, активно ведущие маркетинговую и сбытовую деятельность.

Крупнейшими производителями торфобрикетов на российском рынке являются:

ОАО «Ронгинское торфобрикетное предприятие». Республика Марий Эл, с. Ронга

…

…

…

…

Ценообразование на рынке

…

Оценка собственных сильных и слабых сторон относительно конкурентов

…

План маркетинга

Цели маркетинга

Цели маркетинга предприятия заключаются в следующем:

Максимально полное удовлетворение потребностей потребителей;

Полное донесение информации о производимой продукции до целевого сегмента;

Выявление и удовлетворение запросов клиентов;

Реализация адекватного рынку технологического и экономического процесса на производстве.

Стратегия маркетинга

Основной концепцией управления компанией в условиях рыночных отношений является концепция маркетинга, в основе которой лежат идеи удовлетворения нужд потребителей. Эта концепция ориентирует предприятие на всестороннее изучение спроса потребителей, приспособление производства к этим требованиям, воздействие на рынок и на общественный спрос, т.е. ориентирует предприятие основывать все виды своей деятельности на знании потребительского спроса и его изменений в перспективе.

Маркетинг является руководством к управлению, планированию, действию в условиях рыночной экономики, поэтому он занимает центральное место в структуре управления. Для реализации этой концепции на предприятии будет создан отдел маркетинга. Основная задача отдела - обеспечение полного комплекса маркетинговых операций, в том числе:

Анализ рынка выпускаемой продукции, т.е. сбор и сведение в систему и анализ числовых показателей, касающихся рынка и продаж. Благодаря этому становится ясной ситуация со сбытовой деятельностью в прошлом и выявляются сложившиеся на рынке тенденции и проблемы. В качестве цели ставится разработка сбытовой политики на предстоящий период.

Поиск перспективных видов продукции;

Разработка стратегий формирования конкурентных преимуществ;

Исследование предпочтений и степени удовлетворенности потребителя;

Проведение и участие в тематических семинарах;

Разработка Интернет решений;

Разработка и проведение рекламных кампаний.

Отдел маркетинга будет активно способствовать формированию ценовой политики предприятия в условиях конкуренции на рынке производства грибов, а также будет заниматься поиском перспективных видов продукции. Отдел должен будет эффективно решать задачи, поставленные руководством компании для достижения основной цели - максимального удовлетворения потребителей и получения максимальной прибыли.

В процессе своей деятельности специалисты отдела будут постоянно собирать и систематизировать рыночную информацию, проводить всестороннее исследование различных факторов, влияющих на изменение рыночных ситуаций в России и за рубежом. Это позволит иметь объективные данные о сложившейся ситуации, понимать причины различных рыночных явлений и даст возможность прогнозировать тенденции рынка. В работе отдела будут используются классические, современные и инновационные маркетинговые технологии. Формирующаяся таким образом профессиональная среда отдела предоставит возможность клиентам получать услуги на очень высоком уровне.

Финансовое обеспечение маркетинга

Для обеспечения нужд маркетинга по проекту предусмотрены отчисления в размере ... рублей в месяц. Постатейно, расходы на маркетинг приведены в таблице 4.1.

Таблица 4.1. Расходы на маркетинг

Статья	Сумма, руб./мес.
Реклама
Обеспечение представленности в Интернете
Изготовление POS-материалов
Представительские расходы
ИТОГО

Обеспечение представленности в сети Интернет предполагает оплату хостинга сайта, его техническую поддержку, а также продвижение сайта средствами директ-рекламы ведущих операторов: Яндекс, Гугл, B2BContext.

Анализ и сегментация потребителей

Для целей бизнес плана выделяются 3 основные категории пользователей (потребителей):

…

Экологический аспект

…

ОРГАНИЗАЦИОННЫЙ ПЛАН

План по персоналу

В рамках данного проекта планируется бесперебойная работа в 3 смены.

ФОТ оценивался на основании данных по рынку труда и рассчитывался исходя из значения … рублей на человека в месяц.

Таблица Основной производственный персонал

Персонал	Кол-во	Оклад	Итого, руб/мес
	в 1 смену
Итого ФОТ
Административно-управляющий персонал:
Директор
Бухгалтерские услуги
Главный инженер
Производственный персонал:
Мастер участка сушки
Мастер участка прессования
Технический контроль
Бригадир
Главный механизатор
Рабочие-слесари

Требования к административному персоналу:

…

Организационная структура предприятия

Компания будет иметь линейно-функциональную структуру управления. Структуру, при которой организация разделяется на отдельные элементы, каждый из которых имеет четко определенную, конкретную задачу и обязанности.

Рисунок 5 Организационная структура компании

Источник: MegaResearch

Стоит отметить, что подобная линейно-функциональная структура характерна для небольших компаний, позволяет руководителю оперативно реагировать на изменение ситуации и контролировать ключевые бизнес-процессы в компании.

План-график работ по проекту

Основными направлениями использования инвестиций при реализации проекта являются:

…

Источники, формы и условия финансирования

…

ПРОИЗВОДСТВЕННЫЙ ПЛАН

Описание места добычи торфа

...

Описание зданий и помещений

В рамках данного проекта планируется строительство завода с нуля.

1. Основное здание

2. Склад

Если речь идет о нормально работающем производстве брикетов, где поддерживается запас сырья на 2-3 дня, то необходим склад с рабочим объемом не менее 200-300 куб метров. В этом случае подачу сырья из склада в сушилку, возможно, решить только с помощью механизма "подвижное дно".

Таблица 5.1. Расходы на строительство

Этап	Стоимость, тыс. руб.
Строительство капитального здания административно-бытового назначения, с производственным участком, площадью 500 кв. м.
Строительство здания ангарного типа, для склада сырья и готовой продукции, а также размещения некоторых производственных участков, площадью 500 кв. м.
Подключение инженерных сетей (электричество, вода)
Монтаж вентиляционного, противопожарного и другого инженерного оборудования
ИТОГО

Таким образом, суммарно строительные работы составят … рублей.

Изготовитель нового товара

…

Наличие и требуемые мощности производства

Весь проект подразделяется на 2 технологических этапа:

Добыча торфа;

Производство торфобрикетов.

Добыча торфа

Организацию добычи торфа предполагается осуществить на основе технологии, …

…

МАШИНА ДЛЯ СВОДКИ ЛЕСА МТП-13А

…

КОРЧЕВАТЕЛЬ РОТОРНЫЙ ПРИЦЕПНОЙ КРП-1

…

[информаия представлена в полной версии отчета]

Производство торфобрикетов

Схематично необходимое оборудование для производства торфобрикетов представлено на рисунке. с детальным описанием оборудования на рисунке 7.

Рисунок 6 Технология производства торфобрикетов

***

В рамках данного проекта подбор оборудования производился исходя из трех предложений:

…

Сырье, материалы и комплектующие

…

Описание производственного процесса

…

ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН

Исходные данные и допущения

Допущения о ценах

Для целей проекта были проанализированы цены конкурентов производителей торфобрикетов.

Для простоты расчётов цены были приведены к средним показателям по каждому виду продукции.

Допущения об инвестиционных издержках

Для определения суммы первоначальных затрат был проанализирован весь производственный процесс, в соответствии с которым подобрано оборудование и рассчитаны затраты на аренду помещения.

Допущения о потребности в первоначальных оборотных средствах

Для расчета первоначальных оборотных средств был произведен анализ перечня необходимых ресурсов для осуществления всей текущей деятельности в рамках проекта. В данные перечень вошли такие категории затрат как:

затраты на текущую деятельность;

затраты на продвижение продукции;

административные затраты;

фонд оплаты труда сотрудников предприятия;

обслуживание заемных средств и долговых обязательств;

прочие затраты.

Потребность в первоначальных оборотных средствах рассчитана на основе текущих затрат за весь период деятельности, когда показатели чистой прибыли имеют отрицательное значение.

Допущения о налоговых отчислениях

Для целей проекта было решено использовать общую систему налогообложения. Начисление налога на прибыль производится в размере 20% от прибыли до налогообложения. Также предприятие уплачивает социальные отчисления по заработной плате сотрудников в размере 30 % от суммы заработной платы. Выплаты по НДС в рамках проекта не учитываются, т.к. их планируется возмещать

Допущение о планах продаж

Планы производства основаны на планах реализации. Для расчета планов продаж использованы допущения о полной нагрузке производственной линии с максимальным значением в 100%. выход на плановое значение происходит постепенно, начиная с 20% загрузки.

Допущения о выручке, прогнозах прибылей и убытков (ППиУ) и движения денежных средств (ДДС)

Для построения планов выручки, ППиУ и ДДС были использованы все вышеперечисленные цели.

Основные исходные параметры проекта представлены в таблице:

Наименование		Ед. изм.		Значение
Ставка дисконтирования годовая		%
Ставка дисконтирования квартальная		%
Финансирование проекта		Ед. изм.		Значение
Ставка по кредиту годовая		%
Наименование		Ед. изм.		Ставка
НДС		%
Страховые взносы		%
Налог на имущество, годовая ставка		%
Налог на прибыль		%
Аренда		Ед. изм.		Значение
Арендная ставка (аренда земли)		руб./мес
Срок амортизации		Ед. изм.		Значение
Здания и сооружения		год
Оборудование		мес
Прочее имущество		год
Продукт	доля,%		Средняя цена/тонну	Количество кг/месяц
Торфобрикеты	100%
Производительность оборудования	кол-во брака %		кг/день
Продуктовая линия ( в день*30 рабочих дней)
Инвестиционные вложения в проект	доля,%		Период возврата,мес
Собственные средства
Заемные средства (инвесторы)
Стоимость комунальных услуг	Показатель/мес		руб/Квт	руб/мес
Электроэнергия, кВт
Водопотребление
Основное сырье и материалы	Средняя закупочная цена		Количество, кг/ мес
Торф

Номенклатура и цены

…

Инвестиционные издержки

Инвестиционные издержки включают в себя затраты строительство, приобретение оборудования и транспортного средства.

Таблица 6. Инвестиционные затраты.

Капитальные затраты	Стоимость итого, тыс. руб
Капитальные затраты итого
Здания и сооружения
Строительно-монтажные работы основного помещения и ангара
Оборудование
Все оборудование
Вентиляционная система (полупромышленного типа)
Прочие инвестиции
Обучение персонала
…
…
…
…

Источник: расчеты Megaresearch .

Всего на реализацию проекта планируется затратить … руб.

Налоговые отчисления

В проектируемом предприятии планируется применять общую систему налогообложения. Таким образом, предприятие будет облагаться налогами по ставкам, приведенным в таблице

Таблица Налогообложение

Налог	База	Периодичность	Ставка
Налог на прибыль	Доходы, уменьшенные на сумму расходов	ежеквартально
Социальные платежи	ФОТ	ежемесячно
НДС	выручка	ежемесячно
Налог на имущество	Остаточная стоимость имущества	1 раз в год

Операционные издержки (постоянные и переменные)

Затраты эксплуатационного периода также называют операционными затратами. Их можно разделить на постоянные и переменные.

В данном проекте затраты на оплату труда проанализированы в разделе 4.1., а в обобщенном виде все затраты эксплуатационного периода представлены в данном разделе.

Постоянными называются затраты, величина которых не зависит от объемов выпуска продукции и остается неизменной в определенном диапазоне масштабов производства. По своей экономической сути постоянные затраты создают условия для осуществления целевой деятельности предприятия, они объективно существуют даже в том случае, если предприятие не производит продукцию, и меняются при изменении условий производства (введении в строй дополнительного оборудования, строительстве новых зданий) или при изменении цен. К постоянным затратам относятся затраты на аренду, амортизация основных средств, постоянная часть заработной платы административно-управленческого персонала с отчислениями на социальные нужды, расходы на содержание и поддержание в рабочем состоянии зданий и оборудования и т. д.

Переменные – это затраты, величина которых зависит от объемов выпускаемой продукции. По своей экономической природе переменные представляют собой затраты на реальное осуществление целевой деятельности, ради которой создано предприятие: они возникают в том случае, когда предприятие выпускает продукцию, и чем больше масштабы производства, тем больше их общая сумма. К переменным относятся затраты на сырье, материалы, комплектующие детали, топливо и электроэнергию, заработную плату с отчислениями на социальные нужды основных производственных рабочих, расходы по сбыту и т. д.

Общие операционные издержки по проекту с 2013 по 2020 года представлены в таблице 8

Таблица 7. Операционные издержки

***

Источник: расчеты Megaresearch .

Таким образом, главной статьей затрат является …

…

План продаж и расчет выручки

Компания планирует начало работы в мае 2013 года. Расчеты производились исходя из плавного выхода на проектную мощность и среднерыночных цен.

Рисунок 7 Выход на проектную мощность.

***

Источник: расчеты Megaresearch .

Таблица 8. План продаж и план выручки по месяцам

***

Источник: расчеты Megaresearch .

Таблица 9. План продаж и план выручки по годам

***

Источник: расчеты Megaresearch .

Прогноз прибылей и убытков

Ниже представлен отчет о прибылях и убытках.

Таблица 10. Отчет о прибылях и убытках

***

Источник: расчеты Megaresearch .

Прогноз движения денежных средств

В таблице представлен прогноз движения денежных средств по годам.

Таблица 11. Прогноз движения денежных средств

***

Источник: расчеты Megaresearch .

Анализ эффективности проекта

Показатели эффективности проекта

Показатели эффективности инвестиционного проекта позволяют определить эффективность вложения средств в тот или иной проект. При анализе эффективности инвестиционных проектов используются следующие показатели эффективности инвестиций:

Чистый дисконтированный (приведенный) доход (денежный поток), чистая приведенная стоимость, NPV

Период (срок) окупаемости, PB

Дисконтированный период окупаемости, DPB

Внутренняя норма доходности (рентабельности), норма возврата инвестиций, IRR

Индекс прибыльности, индекс рентабельности, индекс доходности, PI

Модифицированная внутренняя норма рентабельности, MIRR

Метод чистой приведенной стоимости (NPV - метод)

Чистый дисконтированный доход (чистая приведённая стоимость) (англ. Netpresentvalue, общепринятое сокращение — NPV (ЧДД)) – сумма дисконтированных одновременных разностей между выгодами и затратами по проекту. Сумма денежных потоков (поступлений и платежей), связанных с операционной и инвестиционной деятельностью, приведенных (дисконтированных) на момент начала осуществления инвестиций.

Чистый дисконтированный доход NPV рассчитывается по формуле 1.

(1.)

Где i — ставка дисконтирования;

CFt – чистый денежный поток периода t;

T – длительность проекта в периодах.

Расчёт NPV — стандартный метод оценки эффективности инвестиционного проекта и показывает оценку эффекта от инвестиции, приведённую к настоящему моменту времени с учётом разной временной стоимости денег. Если NPV больше 0, то инвестиция прибыльна, а если NPV меньше 0, то инвестиция убыточна.

С помощью NPV можно также оценивать сравнительную эффективность альтернативных вложений (при одинаковых начальных вложениях более выгоден проект с наибольшим NPV).

Положительные качества NPV:

чёткие критерии принятия решений

показатель учитывает стоимость денег во времени (используется коэффициент дисконтирования в формулах).

Отрицательные качества NPV:

показатель не учитывает риски.

не учитываются вероятность исхода события, так как все денежные потоки и коэффициент дисконтирования являются прогнозными значениями.

Метод периода окупаемости (PB)

Срок окупаемости (Paybackperiod, PB) – ожидаемый период возмещения первоначальных вложений из чистых денежных поступлений. Время, за которое поступления от оперативной деятельности предприятия превысят затраты на инвестиции.

Период окупаемости PB рассчитывается по формуле 2.

(2)

Где Investments – начальные инвестиции;

ACF – Annual Cash Flow (среднегодовая сумма чистого денежного потока).

Индекс прибыльности, индекс рентабельности, индекс доходности, PI

Индекс прибыльности (profitabilityindex, PI) – дисконтированная стоимость денежных поступлений от проекта (NPV) на единицу вложений. Показывает относительную прибыльность проекта.

Индекс прибыльности PI рассчитывается по формуле4.

(4)

Значения PI:

Для эффективного проекта PI должен быть больше 1

Индексы доходности дисконтированных затрат и инвестиций превышают 1, если для этого потока NPV положителен.

Внутренняя норма рентабельности (IRR)

Внутренняя норма доходности, ВНД (InternalRateofReturn, IRR), % – значение ставки дисконтирования, при котором NPV = 0. В этой точке дисконтированный поток затрат равен дисконтированному потоку выгод (денежные оттоки равны денежным притокам, с учетом дисконта), т.е. она имеет экономический смысл дисконтированной «точки безубыточности».

Внутренняя норма доходности IRR рассчитывается по формуле 5.

Эффективность инвестиций

Ниже представлены показатели экономической эффективности проекта.

Таблица 12. Показатели экономической эффективности проекта.

Показатель	Значение
Ставка дисконтирования годовая
Ставка дисконтирования квартальная
NPV, руб.
IRR, %
PI
Срок окупаемости, лет
Дисконтированный срок окупаемости, лет
Инвестиции в проект, руб., из них
Собственные
Заемные

Источник: расчеты Megaresearch .

Анализ рисков проекта

В своей деятельности предприятие сталкивается с высокой рыночной неопределенностью и разнообразными рисками, которые при определенных обстоятельствах могут отразиться на результатах его деятельности.

Риск	Вероятность и степень опасности. Проявления негативного влияния	Средства нивелирования риска
Сезонность	Высокая. Это объективная характеристика топливного рынка. Нестабильные продажи в течение года, неспособность выплачивать очередные платежи.	Планирование и формирование запасов денежных средств, гибкая политика работы с клиентами в низкий период.
…
…
…
…
Социальный	Низкая. Создание завода будет сопряжено с созданием рабочих мест в регионе, что будет благоприятно сказываться на увеличении благосостояния жителей региона. Найти рабочую силу также не составит труда, так как уровень заработной платы является нормальным для подобного рода работ.	Выплата премий сотрудникам по итогам года, дальнейшее развитие завода, которое будет способствовать созданию дополнительных рабочих мест.
…
…

Ранжирование рисков

Качественные и количественные риски соотносятся по приоритетности. Для этого используется метод ранжирования, основанный на присвоении рискам ранга в зависимости от оценки их влияния на проект: низким рискам присваивается ранг от одного до трех, средним – от четырех до шести, высоким – от семи до восьми, критичным – от девяти до десяти.

Качественные риски	Оценка риска		Шкала для оценки
Отклонение от сроков проекта			1-3 Низкий
Увеличение ставки аренды			4-6 Средний
Снижение спроса на услуги			7-8 Высокий
Юридические риски			9-10 Критический
Низкая эффективность маркетинговых мероприятий
Рост инвестиционных затрат

Исходя из вышеизложенного, реализацию настоящего проекта и дальнейшее его функционирование можно охарактеризовать следующим возможным влиянием рисков:

Общий уровень рисков проекта является - средним;

Наиболее критическим факторами являются:

Снижение спроса на услуги,

…

…

Наиболее критическим фактором в случае с учетом стоимости земли являются:

…

…

…